近期，全国中小银行密集上调存款利率，强化吸纳存款策略。根据浙江农商联银行辖下的嘉善农村商业银行发行的存款精选限定系列，相当于最低存款1万元的一年期和两年期存款利率为1.5%。最低存款额为10万元和20万元的三年期存款利率分别为1.8%和1.85%，利率更具吸引力。陕西省山南农商行发布调整存款利率的通知。在相关活动中，银行一年期和两年期存款利率上调了15个基点。江苏省建湖农商行苏存款利率由5万元（含）上调至20万元（含），对应三年期存款利率为 1.7%。总体来看，年初，全地区中小银行集中上调存款利率，呈现出“方向性、区域性、渐进性”三大特点。中小银行提高了存款利率，但调整幅度极其有限。在市场利率较低的背景下，这种差别化利率调整成为储户资金配置的新方向。苏州商业银行特约研究员薛红艳表示，中小银行利率调整不是全面加息，而是小幅加息，仅限于特定产品、最低贷款额度、特定存款（如5万元或20万元以上）和特定期限（如提前一年或提前7天通知的存款）。加息幅度一般为10至20个基点，并有明确的行动期。主要原因是满足年初储蓄信贷需求。面对大银行的竞争和财富管理市场的重新定位，今年初，中小银行采取了差异化的短期空间和限时策略，力求以可控的成本向本地大客户获取大量资金。通过对市场客户群进行分层并以利率优势吸引更多储户，与同行竞争客户。这本质上是市场对存款利率长期下降趋势的逐步发挥。 2026年人民银行业会议明确，中国将继续维持适度宽松的货币政策。总体来看，市场认为今年存准降息仍有空间。中国社会科学院金融研究所副研究员张恒认为，通过提高中短期存款利率提高，中小银行可以快速吸纳资金，转入中短期存款。我们认为，这不仅可以满足信贷投放的即时融资需求，而且可以避免因大量长期存款而带来的可持续经营压力。年初，不少中小银行推出了价格浮动有限的限期存款产品，期限以一年期、二年期、三年期为主，但普遍不推出五年期存款产品。因此，作为“吸引储蓄的财富工具”的大额存单利率近期进入了市场的“零”时代。据incompl称，今年以来，已有40多家银行发行的大额存款产品利率在一年或更短的时间内跌破1%，大多数三年期债券已跌破2%，五年期债券尤为罕见。埃特统计。上海金融法研究所研究员杨海平认为，中小商业银行取消大额五年期存单背后的逻辑与存款利率逆转是一致的。一般情况下，五年期存款的利率通常较高。通过取消这些中长期产品，银行不仅可以直接降低债务成本，给予和优化其债务结构，而且可以基于利率下行的预期，积极引导存款行为，缩短平均债务期限，增加资金重新定价的灵活性，为后续利率调整留出空间。根据目前部分银行存款接受策略的趋势，不少业内人士预计，未来两年将有更多银行出现利率期限逆转。张恒认为，当长期存款利率随着利率的下降，长期贷款利率也将随之下降。面对长期存款的固定负债成本，银行在低利率时期积极吸收短期灵活存款和低价注入资金，以匹配同样处于较低水平的资产收益率，保持利差的相对稳定。吸收长期存款的意愿较之前减弱。长期存款收益率下降和银行需求下降也为银行资金管理市场创造了发展空间。一些银行正在加快推出收益更高、吸引储户资金实力更强的投资理财产品。 《中国银行业理财市场年度报告(2025)》显示，2025年理财产品整体收入保持稳定，累计为投资者带来收益730.3亿元，较2024年增长2.87%。对于中小银行来说，单纯依靠利率上涨来接受存款的理念是不可持续的。因此，存款管理理念的改变是不可避免的。杨海平建议，中小银行要加快开发推出专业化存款产品，注重理财与存款业务的衔接。我们将充分利用独特的业务资质，进一步提升服务能力，专注于提供服务创新解决方案和特色增值服务，增加客户亲密度。未来，应推动以收费和成本为基础的存款向以支付和业务为基础的存款转变，重点是利用金融科技推动账户活动，实现存款自然积累。
（编辑：关关）